5日乖离率多少才合理

5日乖离率多少才合理，没有一个绝对固定的值，这与市场环境、股票的强弱等因素有关。在多头市场，一般股价高于5日线7%-15%，乖离率可视为偏高，适宜卖出；股价高于5日均线20%为超买极限值，15%以上为风险区。在空头市场，股价低于5日线7%-15%，适宜短线买进；-20为超卖极限值，通常-7到-15为超跌低吸区。另外，5日乖离率波动的常态范围在正负2之间。当股价与5日平均线乖离率达+10%以上为超买现象，是卖出时机；当其达-10%以下时为超卖现象，为买入时机。

不同市场状态下的合理值

1.在多头市场中，股价上涨动力较强。当股价高于5日线7%-15%，股票可能已经短期涨幅较大，获利盘增多，这时候卖出能锁定利润，所以这个区间的乖离率是比较合理的卖出信号。2.当达到20%的超买极限值时，股价大幅偏离5日均线，多头获利极大，此时回调压力巨大，是非常明确的卖出时机。15%以上进入风险区，也意味着股价可能随时回调。3.在空头市场，股价低于5日线7%-15%时，说明股价相对5日均线有了一定幅度的下跌，从统计和经验来看，此时短线买进往往有机会获取短期反弹收益。4.超卖极限值-20意味着股价严重偏离5日均线下方，这种情况下股价反弹的可能性很大。而-7到-15为超跌低吸区，是比较合理的抄底区间。

与股票强弱的关系

1.强势股票。强势股票往往上涨速度快且幅度大，其5日乖离率可能会迅速超出一般认为的合理范围。比如一些热门题材股或者龙头股，在上涨初期可能就快速突破7%-15%的合理卖出区间，因为其上涨动能强劲，投资者对其预期较高。2.弱势股票。弱势股票可能在涨幅较小的时候，5日乖离率就达到了偏高值。比如一些业绩差、缺乏题材的股票，可能股价上涨3%-5%，就已经面临较大的抛压，5日乖离率就显示出偏高，需要卖出。3.不同行业股票。不同行业股票的波动特性不同。例如科技股波动大，其合理的5日乖离率范围可能比传统蓝筹股更宽。科技股在上涨过程中可能经常出现10%-15%的乖离率，而蓝筹股达到7%-10%就可能面临调整。

结合大盘走势判断

1.大盘上涨趋势时。如果大盘处于明显的上涨趋势，个股的5日乖离率合理范围可能会向上扩展。因为整个市场氛围积极，资金流入多，个股容易被带动上涨，即使乖离率较高也可能继续上涨一段时间。2.大盘下跌趋势时。大盘下跌时，市场恐慌情绪浓厚，个股的5日乖离率合理范围会向低估值方向移动。此时股价稍微偏离5日均线，就可能引发更大幅度的下跌，所以超卖的乖离率值可能会更接近-20甚至更低。3.大盘震荡时。在大盘震荡期间，个股的5日乖离率波动范围相对较小。因为没有明显的趋势推动，股价围绕5日均线上下波动，一般在正负2之间的常态范围波动，超出这个范围就可能面临调整或者反弹。

乖离率在不同交易策略中的合理值

1.短线交易策略。对于短线交易者来说，关注的是短期股价波动获取差价。7%-15%的乖离率区间是比较重要的买卖参考。当股价高于5日线达到这个区间就卖出，低于这个区间就买入，以获取快速的收益。2.中线交易策略。中线投资者更关注股价的趋势性变化。在中线持股过程中，可能允许股价有一定幅度的偏离5日均线。比如股价高于5日均线10%-15%时，如果趋势未变，可能不会轻易卖出，但是当接近20%的超买极限值时，就需要警惕。3.长线交易策略。长线投资者一般不太关注5日乖离率的短期波动。但是当乖离率达到超买或者超卖的极限值时，也可能是对股票长期价值重新评估的时候。例如当股价长期上涨后，5日乖离率达到20%以上，可能意味着短期泡沫较大，需要考虑是否减仓。

成交量对乖离率合理值的影响

1.高成交量下的乖离率。当成交量放大时，股价上涨或者下跌的动力更足。如果股价上涨伴随着高成交量，5日乖离率可能会快速达到较高值，如10%-15%甚至更高，但这时候因为有成交量的支撑，股价可能还会继续上涨，所以合理的卖出乖离率值可能会提高。2.低成交量下的乖离率。低成交量下股价的波动往往缺乏持续性。如果股价在低成交量下乖离率达到7%-10%，就可能面临较大的调整压力，因为没有足够的资金来维持股价的偏离。3.成交量变化趋势。如果成交量呈现逐渐放大趋势，那么5日乖离率的合理值范围可以适当放宽；如果成交量逐渐萎缩，即使乖离率在正常范围内，也需要谨慎对待，因为股价可能随时反转。

技术指标配合下的乖离率合理值

1.与KDJ指标配合。KDJ指标是反映超买超卖的常用指标。当5日乖离率显示超买时，如果KDJ指标也处于超买区域，如J值大于100，那么股价回调的可能性非常大，此时的乖离率就是比较合理的卖出信号。反之，当5日乖离率显示超卖时，若KDJ指标也处于超卖区域，如J值小于0，股价反弹的概率极大。2.与MACD指标配合。MACD指标能反映股价的趋势和动能。如果MACD指标显示趋势向上，而5日乖离率偏高，可能只是短期的超买，股价可能通过小幅调整后继续上涨，此时的乖离率合理卖出值可以适当提高。如果MACD指标显示趋势向下，5日乖离率较低时，股价可能继续下跌，超卖的乖离率值可能更低。3.与布林线指标配合。布林线可以显示股价的波动区间。当股价接近布林线上轨时，若5日乖离率较大，说明股价处于高位且偏离均线，卖出的可能性增大；当股价接近布林线下轨时，若5日乖离率较小，可能是买入时机。

不同时间周期下的乖离率合理值

1.早盘时段。早盘股价波动较大，容易受到隔夜消息等因素影响。这时候5日乖离率可能会短时间内出现较大波动。例如早盘股价快速上涨，5日乖离率可能迅速达到5%-10%，但这并不一定意味着就要卖出，因为早盘的波动可能是短期情绪的反应。2.午盘时段。午盘相对早盘波动可能会小一些。如果午盘时5日乖离率达到7%-10%，在没有特殊情况的情况下，可能更接近合理的卖出区域，因为经过早盘的消化，午盘的走势更能反映股票的真实状态。3.尾盘时段。尾盘股价的波动也有其特点。如果尾盘5日乖离率达到较高值，如10%-15%，因为即将收盘，投资者对第二天的预期会影响操作，所以这个时候的乖离率达到这个区间，卖出的可能性较大。

（内容来源：券商之家）