多地发放消费券助力国庆旅游，行业前景可期！
本周行情:社会服务(申万)板块指数周涨跌幅为17.26%,在申万一级行业涨跌幅中排名8/31。
各基准指数周涨跌幅情况为:各基准指数周涨跌幅情况为:创业板指(22.71%)、深证成指(17.83%)、社会服务(17.26%)、沪深300(15.70%)、上证指数(12.81%)。
子行业涨跌幅排名:酒店餐饮(19.76%)、教育(15.56%)、专业服务(14.90%)、旅游及景区(13.33%)、体育II(10.41%)。
个股涨跌幅排名前五:科锐国际(41.96%)、君庭酒店(33.36%)、豆神教育(31.00%)、零点有数(30.21%)、北京人力(28.29%)。
个股涨跌幅排名后五:*ST开元(-2.97%)、ST东时(2.11%)、ST凯撒(5.16%)、开普检测(7.90%)、西高院(8.16%)。
核心观点:
国庆节假期期间,国内长线游和出境游热度高涨。在线旅游平台数据显示,国内长线游出游人次占比达52%,出境游热度继续稳步提升,三线及以下城市居民的国际机票预订量同比增长了2.5倍。在全国各大旅游热门目的地,旅行社和酒店迎来预订高峰。“请2休10”和“年底销假”也持续为长假蓄力,旅游市场将迎来下半年最高峰,“十一”出行人次和旅游消费有望再创历史新高。
投资主线1:国庆旅游市场火热,消费券发放有望加速需求释放。随着国内旅游市场的逐步回暖,各大旅游景区的经营状况也呈现出整体性的复苏态势,清明、五一、暑期旅游数据已经验证,十一假期旅游热度有望延续。年内,我们看好1国内游方向:有交通改善或项目扩容预期的景区;2出境游方向:在航班恢复、免签国家增多、居民出行意愿高涨的背景之下,出境游有望在低基数下有亮眼表现,建议关注出境游产品提供商。
投资主线2:字节版Sora发布,落地场景即将商业化。国内互联网公司在AI生成视频领域的投入已经初获成效,伴随大模型API
股市有风险入市需谨慎AVIC
降价、AI硬件需求提振,应用端的试错成本和落地成本都将降低,未来有望看到更多顺逻辑、优体验、新赛道的AI应用落地,1-2年内或看到真正的AI应用主力方向。
风险提示:市场政策推进不及预期风险;国际形势动荡风险;行业监管风险;产品设计不及预期风险。
