2024年Q3业绩飙升，党政信创新风口来临！
太极股份（股票代码：002368）
最新动态：2024年10月30日，太极股份披露了2024年前三季度业绩报告。在报告期内，公司营收达到43亿元，较去年同期下降17%；归属于母公司的净利润为-0.28亿元，同比减少121%；扣除非经常性损益后的净利润为-0.35亿元，同比减少129亿元。尽管业绩有所下滑，但整体表现超出市场预期。
亮点业绩：在2024年第三季度，太极股份实现营收17亿元，同比略有下降15%；归属于母公司的净利润达到1.31亿元，同比增长61%；扣除非经常性损益后的净利润为1.29亿元，同比增长72%。此外，第三季度公司毛利率上升至32.50%，同比提高16.61个百分点。这主要得益于低毛利率业务的减少和费用端的优化。
控股股东增持股份：2024年10月18日，太极股份公告称，控股股东中电太极及其一致行动人中电科投资计划在公告披露之日起6个月内增持公司股份，增持金额分别为1-2亿元和不少于5000万元人民币，合计增持股份不超过公司总股本的2%，此举展现了对公司发展的信心。
数据库产品持续迭代，信创市场前景广阔：2024年9月30日，中国信息安全测评中心、国家保密科技测评中心发布了《测评结果公告（2024年第2号）》，电科金仓的集中式数据库产品金仓数据库管理系统V9、分布式数据库产品金仓分布式HTAP数据库集群软件V3通过测评，获得安全等级“I级”。金仓数据库产品在党政信创市场的领先地位和持续迭代能力，预示着公司有望在党政信创市场迎来新的增长机遇。
盈利预测与评级：鉴于太极股份第三季度主业利润逐步恢复，以及公司控股股东增持股份所展现出的信心，我们下调了2024-2025年归母净利润的预测至3.23/3.48亿元（原预测值为4.93/5.85亿元），并对2026年归母净利润预测为3.78亿元。基于以上分析，我们维持对太极股份的“买入”评级。
潜在风险：政策推进不及预期、行业竞争加剧等风险因素可能对公司业绩造成影响。
